Data dodania: 2022-10-21 (16:39)
W piątek dolar jest nieco silniejszy, ale nie wobec większości walut. W przestrzeni G-10 lepiej zachowują się euro, oraz korony skandynawskie, choć zmiany nie są duże. W przypadku EURUSD uwagę zwraca wczorajsze popołudniowe cofnięcie się notowań po próbie powrotu ponad poziom 0,98. Niemniej tutaj kluczowe wątki dopiero przed nami - nie można wykluczyć, że na początku tygodnia na rynku zacznie pojawiać się więcej spekulacji, co do potencjalnego przekazu ze strony Europejskiego Banku Centralnego w kontekście posiedzenia zaplanowanego na 27 października.
Nie można wykluczyć, że rynek będzie się nastawiał pod to wydarzenie dość "jastrzębio", co może wspierać wspólną walutę.
Najsłabszą walutą w zestawieniach G-10 nadal jest jen. Pomimo naruszenia bariery 150 na USDJPY decydenci w Banku Japonii poinformowali dzisiaj, że zwiększają zakupy obligacji w ramach YCC (programu kontroli krzywej rentowności) po tym jak na rynku wzrosła presja na złamanie poziomu 0,25 proc. rentowności 10-letnich obligacji. Dane o inflacji CPI wypadły zgodnie z oczekiwaniami - we wrześniu bazowa core przyspieszyła zgodnie z oczekiwaniami do poziomu 3,0 proc. r/r. Dzisiaj słabsze są też waluty Antypodów, oraz funt. W tym ostatnim przypadku rynek spekuluje teraz nad tzw. krótką listą następców Liz Truss, która powinna zostać przedstawiona już na początku przyszłego tygodnia. Poznaliśmy też dane nt. sprzedaży detalicznej, która we wrześniu wypadła gorzej od szacunków spadając o 1,4 proc. m/m i 6,9 proc. r/r, co potwierdza tylko oczekiwania, co do wejścia gospodarki w recesję. W przypadku GBPUSD niestety nie udało się utrzymać linii trendu wzrostowego.
Dzisiaj w kalendarzu uwagę przyciągną tylko dane z Kanady dotyczące sprzedaży detalicznej, które poznamy o godz. 14:30.
EURUSD - rentowności amerykańskich obligacji pomagają dolarowi
Amerykańska waluta ma dzisiaj wsparcie w postaci nadal rosnących rentowności amerykańskich obligacji, które odzwierciedlają jednocześnie oczekiwania rynków, co do podwyżek stóp procentowych przez FED. Rynek zaczął wyceniać w przyszłym roku dwie podwyżki o 25 punktów bazowych - w lutym i marcu - w efekcie stopa funduszy federalnych mogłaby nieco przekroczyć barierę 5,00 proc. (oczekiwania 5,00-5,25 proc.). Ale czy do tego rzeczywiście dojdzie? Być może rynki przestrzeliły swoje oczekiwania w tym względzie.
Najbliższe posiedzenie FED mamy 2 listopada, ale wcześniej na tapecie jest ECB - w czwartek 27 października możliwa jest podwyżka stóp procentowych o 75 punktów baz. Kluczowy będzie jednak komunikat, który może pokazać wolę do kolejnego, mocnego ruchu na stopach w grudniu.
Technicznie rynek jest w ciekawej sytuacji. Patrząc na analogie to w momencie testowania linii trendu spadkowego ciągniętej od lutego b.r. rynek EURUSD w kolejnych dniach przechodził wyraźniejszą przecenę. Jeżeli teraz do tego nie dojdzie, to możemy zobaczyć szybkie odbicie w gorę i próbę zbliżenia się do parytetu (1,00).
Najsłabszą walutą w zestawieniach G-10 nadal jest jen. Pomimo naruszenia bariery 150 na USDJPY decydenci w Banku Japonii poinformowali dzisiaj, że zwiększają zakupy obligacji w ramach YCC (programu kontroli krzywej rentowności) po tym jak na rynku wzrosła presja na złamanie poziomu 0,25 proc. rentowności 10-letnich obligacji. Dane o inflacji CPI wypadły zgodnie z oczekiwaniami - we wrześniu bazowa core przyspieszyła zgodnie z oczekiwaniami do poziomu 3,0 proc. r/r. Dzisiaj słabsze są też waluty Antypodów, oraz funt. W tym ostatnim przypadku rynek spekuluje teraz nad tzw. krótką listą następców Liz Truss, która powinna zostać przedstawiona już na początku przyszłego tygodnia. Poznaliśmy też dane nt. sprzedaży detalicznej, która we wrześniu wypadła gorzej od szacunków spadając o 1,4 proc. m/m i 6,9 proc. r/r, co potwierdza tylko oczekiwania, co do wejścia gospodarki w recesję. W przypadku GBPUSD niestety nie udało się utrzymać linii trendu wzrostowego.
Dzisiaj w kalendarzu uwagę przyciągną tylko dane z Kanady dotyczące sprzedaży detalicznej, które poznamy o godz. 14:30.
EURUSD - rentowności amerykańskich obligacji pomagają dolarowi
Amerykańska waluta ma dzisiaj wsparcie w postaci nadal rosnących rentowności amerykańskich obligacji, które odzwierciedlają jednocześnie oczekiwania rynków, co do podwyżek stóp procentowych przez FED. Rynek zaczął wyceniać w przyszłym roku dwie podwyżki o 25 punktów bazowych - w lutym i marcu - w efekcie stopa funduszy federalnych mogłaby nieco przekroczyć barierę 5,00 proc. (oczekiwania 5,00-5,25 proc.). Ale czy do tego rzeczywiście dojdzie? Być może rynki przestrzeliły swoje oczekiwania w tym względzie.
Najbliższe posiedzenie FED mamy 2 listopada, ale wcześniej na tapecie jest ECB - w czwartek 27 października możliwa jest podwyżka stóp procentowych o 75 punktów baz. Kluczowy będzie jednak komunikat, który może pokazać wolę do kolejnego, mocnego ruchu na stopach w grudniu.
Technicznie rynek jest w ciekawej sytuacji. Patrząc na analogie to w momencie testowania linii trendu spadkowego ciągniętej od lutego b.r. rynek EURUSD w kolejnych dniach przechodził wyraźniejszą przecenę. Jeżeli teraz do tego nie dojdzie, to możemy zobaczyć szybkie odbicie w gorę i próbę zbliżenia się do parytetu (1,00).
Źródło: Marek Rogalski, Główny Analityk DM BOŚ SA
Komentarz dostarczył:
Dom Maklerski Banku Ochrony Środowiska S.A.
Dom Maklerski Banku Ochrony Środowiska S.A.
Waluty - Najnowsze wiadomości i komentarze
EURUSD najniżej od 20 lutego
12:55 Komentarz walutowy Oanda TMS BrokersTen tydzień dostarczył w dużej mierze drugorzędne dane z amerykańskiej gospodarki. Dopiero jutrzejszy raport na temat wydatków Amerykanów może wzbudzić nieco więcej emocji, choć i tak nie powinniśmy oczekiwać tu większej niespodzianki, ponieważ już jakiś czas temu poznaliśmy odczyty CPI dla Stanów Zjednoczonych, które wypadły lekko wyżej. Wczoraj Indeksy giełdowe z Wall Street zyskały, a Dow Jones urósł aż o 1,2 proc. Dziś rano euro traci na skutek gorszych danych o sprzedaży detalicznej w Niemczech. Kurs EUR/USD przełamuje w dół techniczne wsparcie na 1,08.
EURUSD poniżej 1,08
12:51 Raport DM BOŚ z rynku walutW czwartek dolar zyskuje na szerokim rynku przed publikacją piątkowych danych o inflacji PCE Core za luty. Rynek po ostatnich wyższych odczytach CPI i PPI nie jest pewien tego, co zobaczy, a emocje podbijają kolejne wypowiedzi członków FED, którzy nie widzą konieczności pośpiechu w temacie obniżek stóp procentowych - choć akurat wypowiadający się na ten temat Christopher Waller miał zazwyczaj "jastrzębie" podejście.
Złoty pozostaje mocny
09:15 Poranny komentarz walutowy XTBPolski złoty pozostaje mocny, nawet przy ostatnim mocnym wzroście ze strony amerykańskiego dolara. Oczywiście w przypadku naszej waluty istniały obawy, że ostatnie wydarzenia powiązane z NBP mogą wpłynąć negatywnie na naszą walutę, ale reakcja była w zasadzie ograniczona. Z pewnością bardzo ciekawa może być konferencja prasowa po posiedzeniu RPP, które będzie miało miejsce w dniach 3-4 kwietnia.
Problemy z podażą na rynku kakao windują cenę do rekordowych poziomów
2024-03-27 Komentarz walutowy Oanda TMS BrokersWtorkowa sesja przyniosła niewielkie zmiany głównej pary walutowej, która wczoraj lekko zniżkowała ale wciąż notowania oscylują pomiędzy poziomem 1,0850 a 1,08. Indeksy z Wall Street zamknęły dzień na umiarkowanych minusach. Dow Jones, SP500 oraz Nasdaq Composite spadły o odpowiednio 0,1 proc., 0,3 proc. oraz 0,4 proc. W Europie sesja wyglądała lepiej, DAX zyskał 0,7 proc. a CAC40 zwyżkował i osiągnął wynik na poziomie 0,4 proc. Złoty stracił względem euro oraz dolara amerykańskiego, ale zmiana ta jest symboliczna.
Dolar dalej czeka...
2024-03-26 Raport DM BOŚ z rynku walutWtorkowy poranek nie przynosi większych zmian na rynku FX. Widać, że rynek czeka na kolejne impulsy z USA - dzisiaj w kalendarzu mamy indeks zaufania konsumentów Conference Board o godz. 15:00. Słabsze dane (oczekuje się 106,9 pkt. w marcu) mogłoby przybliżyć szanse na cięcie stóp przez FED w czerwcu - rynek daje temu scenariuszowi ponad 70 proc.
Czy USDPLN zaskoczy trwałym powrotem powyżej 4 PLN?
2024-03-26 Poranny komentarz walutowy XTBPolski złoty jest wciąż jedną z najmocniejszych globalnie walut, a masa inwestorów krajowych pyta, czy to dobry czas na inwestycje w dolary, czy euro. Na to pytanie nigdy nie ma jednak jednoznacznie dobrej odpowiedzi, ponieważ inwestowanie zawsze wiąże się z ryzykiem. Inwestorzy muszą podejmować decyzje w środowisku notorycznie 'niewystarczających' danych i wyciągać z nich możliwie jak najpoprawniejsze i oryginalne wnioski.
Kosmetyczna korekta na Wall Street
2024-03-26 Komentarz walutowy Oanda TMS BrokersPo rewelacyjnym, najlepszym tygodniu w 2024 roku dla rynku akcji na Wall Steet, wczoraj doświadczyliśmy lekkiej korekty notowań. Spadki na poziomie 0,3-0,4 proc. jak na razie nie wywołują paniki. Nastroje są wciąż dobre. Rynek otrzymał tydzień temu potwierdzenie, że Fed prawdopodobnie trzykrotnie w tym roku obniżki stopy procentowe i ten temat wciąż wspiera siłę „byków” na giełdzie. Rentowności amerykańskich obligacji lekko wzrosły na całej krzywej dochodowości, dolar amerykański uległ kosmetycznej deprecjacji a kurs EUR/USD urósł dziś rano do poziomu 1,0850.
Dolar czeka na kolejne impulsy
2024-03-25 Raport DM BOŚ z rynku walutPoniedziałek nie przynosi konkretnego kierunku na parach związanych z dolarem, ale i również w kalendarzu makro nie jest nic konkretnego zaplanowane. To może pokazywać, że rynek wstrzymuje się z decyzjami do momentu pojawienia się jakichś konkretów. Dzisiaj agencje cytują słowa Raphaela Bostica z FED, który przyznał, że ostatnie dane o inflacji skłaniają go do zmiany wcześniejszych prognoz, co do zachowania się FED w tym roku - teraz prognozuje on tylko jedno cięcie stóp.
Przedświąteczny tydzień
2024-03-25 Komentarz walutowy Oanda TMS BrokersW miniony piątek dolar kontynuował umocnienie a kurs głównej pary walutowej spadł w okolice 1,08. Na Wall Street mieliśmy mieszaną sesję. Nasdaq Composite zyskał 0,2 proc., natomiast SP500 oraz Dow Jones straciły odpowiednio 0,1 proc. oraz 0,8 proc. W całym minionym tygodniu benchmarki zyskały jednak ponad 2 proc. co było pokłosiem tego, że Fed dał sygnał, że jest nadal stosunkowo „gołębi” i prawdopodobnie w tym roku obniży stopy procentowe trzy razy. Brakowało danych z USA.
Czy dolar zapewni wsparcie dla Bitcoina?
2024-03-25 Poranny komentarz walutowy XTBW ostatnich kilkunastu sesjach obserwowaliśmy raczej powrót popytu na amerykańskiego dolara. Żaden z banków centralnych, a nawet Bank Japonii nie przekonał do siebie inwestorów, dlatego jedyną alternatywą był amerykański dolar. Mocny dolar zaszkodził również Bitcoinowi, który jeszcze niedawno sięgnął nowych szczytów w okolicach 73 tysięcy dolarów, a w pewnym momencie testował 60 tysięcy dolarów. Czy jednak czeka nas korekta na dolarze, która może pomóc Bitcoinowi w ataku kolejnych rekordów?