Data dodania: 2019-07-04 (10:48)
Kluczowe informacje z rynków: USA / DANE (Z WCZORAJ): Według raportu ADP liczba etatów w sektorze prywatnym wzrosła w czerwcu o 102 tys. (oczekiwano 140 tys.), a dane za maj zrewidowano w górę do 41 tys. z 27 tys. Poznaliśmy też dane nt. bilansu handlowego (deficyt w maju wzrósł do 55,5 mld USD z 51,2 mld USD po korekcie w kwietniu, dzięki Chinom i Meksykowi), ...
... a także czerwcowy odczyt ISM dla usług (spadł do 55,1 pkt. z 56,9 pkt. przy prognozie 55,9 pkt., a subindeks zatrudnienia zniżkował do 55 pkt. z 58,1 pkt. Lepiej wypadł za to odczyt usługowego indeksu PMI, który odbił w czerwcu do 51,5 pkt. z 50,9 pkt. przy prognozowanym spadku do 50,7 pkt., oraz cotygodniowe dane nt. bezrobocia (cofnięcie do 221 tys.)
USA / TRUMP / POLITYKA MONETARNA/ DOLAR/ INTERWENCJE WALUTOWE: Prezydent Trump oskarżył wczoraj Chiny i strefę euro o manipulację swoimi walutami i dał do zrozumienia, że USA powinny robić to samo, a nie biernie się przyglądać temu, co robią inni.
USA / CHINY / RELACJE HANDLOWE: Strona chińska powtórzyła, że warunkiem do efektywnych rozmów nt. nowej umowy handlowej powinno być cofnięcie wyższych ceł, jakie USA nałożyły w maju. Tymczasem na najbliższe dni zaplanowana jest rozmowa telefoniczna Trump-Xi, która może ustalić harmonogram dalszych negocjacji. Z kolei doradca banku centralnego (Ma Jun) zdaje się tonować potrzebę większej stymulacji chińskiej gospodarki przez władze.
AUSTRALIA / DANE: Sprzedaż detaliczna w maju rosła w tempie 0,1 proc. m/m (szacowano 0,2 proc. m/m), po tym jak w kwietniu spadła o 0,1 proc. m/m.
WIELKA BRYTANIA / BREXIT: Prasa spekuluje, że opozycyjna Partia Pracy jeszcze przed przerwą wakacyjną powinna zdefiniować swoje podejście wobec Brexitu.
Opinia: W czwartek z rynku wieje nudą, gdyż amerykański kompas ma dzisiaj „przerwę technologiczną”. A już mniej żartobliwie – zwyczajowo jest tak, że święta w USA i brak amerykańskich inwestorów na rynku powodują, że uczestnicy z Azji, oraz Europy wolą bardziej brać bierny, niż czynny udział w handlu. Mamy taką sesję na przeczekanie do jutra, kiedy to kluczem będą dane Departamentu Pracy USA. Wczorajsze odczyty makro z USA rozczarowały, co przybliża nas do cięcia stóp procentowych przez FED w końcu lipca. Ten fakt oczywiście wsparł rynki akcji, ale być może dolarem ruszyłaby dopiero ponowna wizja głębszego cięcia, czyli o 50 p.b. Stąd też warto będzie jutro śledzić, jaka jest skala zaskoczenia danymi (NFP i dynamiką płac), choć osobiście uważam, że spekulacje nt. mocniejszej obniżki nie mają większego sensu i będą raczej krótkotrwałym impulsem. Do tego, aby dolar zaczął ponownie mocniej się osłabiać potrzebne będą jeszcze inne preteksty, w tym też lepsze postrzeganie wobec pozostałych walut – tylko, czy łatwo takowe wskazać? Waluty europejskie wyglądają słabo (spekulacje wokół wizji „gołębiej” polityki nowej szefowej ECB ciążą euro, a funtowi ciąży niepewność wokół Brexitu i wizja cięcia stóp przez Bank Anglii), a Antypody mogą za chwilę zostać poddane presji, gdyby rozmowy amerykańsko-chińskie zaczęły posuwać się wolniej, niż tego oczekiwałyby rynki po szczycie G-20.
Technicznie koszyk dolara BOSSA USD zrealizował scenariusz ruchu powrotnego, ale notowania nie chcą „łatwo” odpaść od oporów. Czy dojdzie do tego w piątek? Jeżeli nie dojdzie do skasowania białego korpusu świecy, to w przyszłym tygodniu rynek może ponownie mierzyć się z oporem przy 81,70-81,85 pkt. i być może udanie.
Na wykresie EURUSD stan zawieszenia – teoretycznie pozostawanie poniżej strefy oporu 1,1295-1,1315 zwiększa szanse na testowanie linii wzrostowej trendu przy 1,1240. Dzienny RSI9 bez kierunku.
Bardzo ciekawy układ mamy na AUSDUSD, gdzie zgodnie z oczekiwaniami doszło do zanegowania poniedziałkowego spadku. Rynek pozytywnie zareagował na „gołębią” obniżkę stóp przez RBA, oraz rosnące szanse na fiskalną stymulację tamtejszej gospodarki ze strony władz. Widać było jednak rozbieżność w zachowaniu się australijskiego dolara i chińskiego juana. Jeżeli korelacja będzie przywracana, to nie musi to pomóc AUD. Z tego też powodu być może warto ostrożnie podchodzić do faktu możliwego złamania linii spadkowej trendu na tygodniowym wykresie AUDUSD, który jest widoczny poniżej.
USA / TRUMP / POLITYKA MONETARNA/ DOLAR/ INTERWENCJE WALUTOWE: Prezydent Trump oskarżył wczoraj Chiny i strefę euro o manipulację swoimi walutami i dał do zrozumienia, że USA powinny robić to samo, a nie biernie się przyglądać temu, co robią inni.
USA / CHINY / RELACJE HANDLOWE: Strona chińska powtórzyła, że warunkiem do efektywnych rozmów nt. nowej umowy handlowej powinno być cofnięcie wyższych ceł, jakie USA nałożyły w maju. Tymczasem na najbliższe dni zaplanowana jest rozmowa telefoniczna Trump-Xi, która może ustalić harmonogram dalszych negocjacji. Z kolei doradca banku centralnego (Ma Jun) zdaje się tonować potrzebę większej stymulacji chińskiej gospodarki przez władze.
AUSTRALIA / DANE: Sprzedaż detaliczna w maju rosła w tempie 0,1 proc. m/m (szacowano 0,2 proc. m/m), po tym jak w kwietniu spadła o 0,1 proc. m/m.
WIELKA BRYTANIA / BREXIT: Prasa spekuluje, że opozycyjna Partia Pracy jeszcze przed przerwą wakacyjną powinna zdefiniować swoje podejście wobec Brexitu.
Opinia: W czwartek z rynku wieje nudą, gdyż amerykański kompas ma dzisiaj „przerwę technologiczną”. A już mniej żartobliwie – zwyczajowo jest tak, że święta w USA i brak amerykańskich inwestorów na rynku powodują, że uczestnicy z Azji, oraz Europy wolą bardziej brać bierny, niż czynny udział w handlu. Mamy taką sesję na przeczekanie do jutra, kiedy to kluczem będą dane Departamentu Pracy USA. Wczorajsze odczyty makro z USA rozczarowały, co przybliża nas do cięcia stóp procentowych przez FED w końcu lipca. Ten fakt oczywiście wsparł rynki akcji, ale być może dolarem ruszyłaby dopiero ponowna wizja głębszego cięcia, czyli o 50 p.b. Stąd też warto będzie jutro śledzić, jaka jest skala zaskoczenia danymi (NFP i dynamiką płac), choć osobiście uważam, że spekulacje nt. mocniejszej obniżki nie mają większego sensu i będą raczej krótkotrwałym impulsem. Do tego, aby dolar zaczął ponownie mocniej się osłabiać potrzebne będą jeszcze inne preteksty, w tym też lepsze postrzeganie wobec pozostałych walut – tylko, czy łatwo takowe wskazać? Waluty europejskie wyglądają słabo (spekulacje wokół wizji „gołębiej” polityki nowej szefowej ECB ciążą euro, a funtowi ciąży niepewność wokół Brexitu i wizja cięcia stóp przez Bank Anglii), a Antypody mogą za chwilę zostać poddane presji, gdyby rozmowy amerykańsko-chińskie zaczęły posuwać się wolniej, niż tego oczekiwałyby rynki po szczycie G-20.
Technicznie koszyk dolara BOSSA USD zrealizował scenariusz ruchu powrotnego, ale notowania nie chcą „łatwo” odpaść od oporów. Czy dojdzie do tego w piątek? Jeżeli nie dojdzie do skasowania białego korpusu świecy, to w przyszłym tygodniu rynek może ponownie mierzyć się z oporem przy 81,70-81,85 pkt. i być może udanie.
Na wykresie EURUSD stan zawieszenia – teoretycznie pozostawanie poniżej strefy oporu 1,1295-1,1315 zwiększa szanse na testowanie linii wzrostowej trendu przy 1,1240. Dzienny RSI9 bez kierunku.
Bardzo ciekawy układ mamy na AUSDUSD, gdzie zgodnie z oczekiwaniami doszło do zanegowania poniedziałkowego spadku. Rynek pozytywnie zareagował na „gołębią” obniżkę stóp przez RBA, oraz rosnące szanse na fiskalną stymulację tamtejszej gospodarki ze strony władz. Widać było jednak rozbieżność w zachowaniu się australijskiego dolara i chińskiego juana. Jeżeli korelacja będzie przywracana, to nie musi to pomóc AUD. Z tego też powodu być może warto ostrożnie podchodzić do faktu możliwego złamania linii spadkowej trendu na tygodniowym wykresie AUDUSD, który jest widoczny poniżej.
Źródło: Marek Rogalski, Główny Analityk DM BOŚ SA
Komentarz dostarczył:
Dom Maklerski Banku Ochrony Środowiska S.A.
Dom Maklerski Banku Ochrony Środowiska S.A.
Publikuj:
Waluty - Najnowsze wiadomości i komentarze
Dolar odbija po wtorkowej wyprzedaży
2024-04-24 Raport DM BOŚ z rynku walutSłabsze szacunki indeksów PMI w USA za kwiecień dały wczoraj impuls rynkom - inwestorzy potraktowali dane, jako "gołębie" licząc na to, że FED jednak zdecyduje się obniżyć stopy procentowe na jesieni - chociaż prawdopodobieństwo takiego scenariusza we wrześniu nadal nie przekracza 70 proc. Dodatkowego wsparcia dostały indeksy na Wall Street, które dobrze zachowywały się jeszcze w poniedziałek. Dolar we wtorek stracił na szerokim rynku, potwierdzając tym samym tygodniowe wskazania z indeksu dolara po ostatnim piątku.
Kim jest twórca Bitcoina?
2024-04-24 Ciekawostki walutowePomimo tego, że Bitcoin od wielu lat funkcjonuje w przestrzeni finansowej, kryptowaluta wciąż owiana jest pewną dozą niepewności i tajemniczości. Co więcej, ta aura dotyczy również samego twórcy wirtualnego środka płatniczego. Co tak naprawdę wiemy o postaci, kryjącej się pod pseudonimem Satoshi Nakamoto? Zapraszamy do dzisiejszej publikacji!
Czy wzrosty na EURUSD to jedynie korekta?
2024-04-24 Komentarz walutowy Oanda TMS BrokersUsługi w Europie radzą sobie dobrze. Gorzej jest z przemysłem. Tak przynajmniej wynika z opublikowanych wczoraj wstępnych wskaźników PMI. Te same dane dotyczące amerykańskiej gospodarki pokazały spadek w obydwu tych obszarach, co jest kolejnym dowodem na to, że amerykańska gospodarka spowalnia, mimo, że do tej pory była zadziwiająco odporna na podwyżki stóp procentowych. Kurs EURUSD urósł do poziomu 1,07, gdzie przebiega istotny opór techniczny.
Odbicie na indeksach
2024-04-23 Komentarz walutowy Oanda TMS BrokersJesteśmy w okresie blackout-u, co oznacza, że na rynek nie „wypłyną” żadne komentarze ze strony przedstawicieli Fed-u. To również informacja, że na przyszły tydzień zaplanowane jest kolejne posiedzenie FOMC. Dziś w centrum uwagi znajdą się odczyty PMI dla Europy. Wskaźnik dla usług dla strefy euro zaskoczył wynikami za luty i marzec opuszczając obszar recesji (powyżej 50 pkt.). Oczekiwana jest dalsza poprawa sytuacji. Wczoraj indeksy giełdowe w USA oraz te na Starym Kontynencie odnotowały pozytywną sesję.
Japoński jen na 34-letnich minimach
2024-04-23 Poranny komentarz walutowy XTBPoczątek tygodnia nie był specjalnie udany dla japońskiej waluty. Jen w stosunku do dolara wybił się na nowe 34-letnie minima, tym samym uwydatniając zupełnie odmienne nastawienie dotyczące polityki monetarnej Banku Japonii oraz Rezerwy Federalnej. Jastrzębi zwrot dokonywany na przestrzeni ostatniego miesiąca, który mocno ograniczył spektrum potencjalnych obniżek stóp FED w tym roku, silnie działa na rentowności obligacji amerykańskich, a to bezpośrednio koreluje z silnym dolarem.
Studzenie emocji...
2024-04-22 Raport DM BOŚ z rynku walutWeekend nie przyniósł informacji mogących prowadzić do jakiejś kolejnej eskalacji na Bliskim Wschodzie, wręcz odwrotnie - Iran dał do zrozumienia, że "sprawa jest załatwiona" - co może sugerować możliwą deeskalację w geopolityce w kolejnych dniach. To pozwoli skupić się rynkom na innych tematach, a konkretnie na dalszych perspektywach dla rynków akcji, gdyż to będzie mieć przełożenie na tzw. globalny sentyment.
Rynek czeka na piątkowe dane
2024-04-22 Komentarz poranny TMS BrokersW piątek dominowały negatywne nastroje ze względu na utrzymujące się napięcia geopolityczne. Nie bez znaczenia było również ograniczanie przez rynki oczekiwań dotyczących obniżek stóp procentowych Fed w związku z ryzykiem inflacyjnym. Po kolejnych doniesieniach, że atak Izraela nie wywołał szybkiego odwetu ze strony Iranu sytuacja nieco się uspokoiła. Ostatecznie Nasdaq Composite stracił 2,1 proc. a SP500 spadł o 0,9 proc. Jedynie Dow Jones wyszedł na plus i zanotował wynik 0,6 proc. Złoty był nieco mocniejszy ale wciąż jest zdecydowanie słabszy niż przed tygodniem.
To tylko turbulencje?
2024-04-22 Poranny komentarz walutowy XTBUbiegły tydzień był dość wyboisty dla notowań złotego. W pewnym momencie dolar kosztował już nawet ponad 4,12 złotego. Sytuacja jednak uspokoiła się – czy było to tylko jednorazowa zmienność? Na rynku dzieje się naprawdę sporo. Mamy napięcia geopolityczne na Bliskim Wschodzie, oddalającą się perspektywę obniżek stóp procentowych w USA, startujący dość nerwowo sezon wyników kwartalnych w USA. Tworzy to dość ciekawy kontekst dla rynku złotego, na którym nie brakuje też wpływu lokalnych czynników.
nerwowy poranek, ale nic poza tym
2024-04-19 Raport DM BOŚ z rynku walutInformacje o poranku o tym, że Izrael zaatakował cele w Iranie zmroziły rynki - reakcją była ponownie ucieczka od ryzyka, ale finalnie napięcie szybko ustąpiło. Kolejne doniesienia wskazały na wybuchy w pobliżu kluczowej bazy wojskowej w Isfahan, a operacja miałaby zostać przeprowadzona z użyciem dronów. Niemniej sam Iran szybko zdementował doniesienia, jakoby miała to być operacja izraelska, dając do zrozumienia, że nie było żadnych poważnych zniszczeń.
Dolar zaczął słabnąć
2024-04-18 Raport DM BOŚ z rynku walutCzwartkowy ranek przynosi kontynuację widocznej w środę korekty wcześniejszych zwyżek dolara. Gorzej wypadają jeszcze niektóre waluty rynków wschodzących, które kosmetycznie tracą, ale na głównych majors widać odreagowanie. Podobnie jak wczoraj na uwagę zasługuje siła walut Antypodów, korony szwedzkiej, czy też funta - a więc tych walut, które zwyczajowo są wrażliwe na wahania globalnego ryzyka.